全球DRAM廠商開(kāi)啟漲價(jià)周期（883436），A股存儲(chǔ)芯片（886042）概念股一季報(bào)業(yè)績(jī)暴增。
百花醫(yī)藥實(shí)控人
將變更為金華市國(guó)資委
4月7日晚間，百花醫(yī)藥（600721）（600721）發(fā)布公告，公司控股股東、實(shí)際控制人與金華市聚新企業(yè)管理合伙企業(yè)（有限合伙）簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議書(shū)》，擬轉(zhuǎn)讓合計(jì)7952.51萬(wàn)股無(wú)限售流通股（占總股本20.68%），轉(zhuǎn)讓總價(jià)8.9億元，折合11.19元/股。交易完成后，公司控股股東由自然人變更為金華聚新，實(shí)際控制人變更為金華市人民政府國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，原控股股東將不再持有公司股份。
受讓方金華聚新及執(zhí)行事務(wù)合伙人金華智薈企業(yè)管理有限公司承諾，本次收購(gòu)的資金來(lái)源均系自有資金或合法自籌的資金，其中自有資金部分占比不低于50%，即不低于4.45億元。在本次股份轉(zhuǎn)讓完成之日起36個(gè)月內(nèi)，不會(huì)質(zhì)押本次交易取得的上市公司股份。
百花醫(yī)藥（600721）3月30日晚間發(fā)布關(guān)于籌劃控制權(quán)變更事項(xiàng)的停牌公告，停牌前公司股價(jià)連續(xù)上漲，3月24日—3月30日5個(gè)交易日內(nèi)漲幅達(dá)到19.62%。
值得注意的是，截至3月30日收盤，百花醫(yī)藥（600721）股價(jià)為10.18元，也就是說(shuō)本次為溢價(jià)收購(gòu)，轉(zhuǎn)讓價(jià)格11.19元/股較收盤價(jià)溢價(jià)約9.92%。
百花醫(yī)藥（600721）日前還發(fā)布了2025年度報(bào)告，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入3.88億元，同比增長(zhǎng)0.66%，已連續(xù)五年實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)；歸母凈利潤(rùn)0.41億元，同比微降1.91%。公司擬向全體股東每股派發(fā)現(xiàn)金紅利0.04元（含稅），2025年度公司現(xiàn)金分紅總額1538.19萬(wàn)元，占?xì)w母凈利潤(rùn)的比例37.8%。
機(jī)構(gòu)：消費(fèi)級(jí)DRAM將
繼續(xù)季增45%—50%
2026年以來(lái)，全球DRAM廠商幾乎不約而同開(kāi)啟了漲價(jià)周期（883436）。
4月7日，根據(jù)TrendForce集邦咨詢最新存儲(chǔ)器產(chǎn)業(yè)研究，大廠逐步退出成熟DDR4以下產(chǎn)品制造的策略不變，在市場(chǎng)供給結(jié)構(gòu)持續(xù)收斂下，過(guò)去幾個(gè)月整體價(jià)格已累積驚人漲幅。
TrendForce集邦咨詢考量供給持續(xù)縮減、訂單轉(zhuǎn)移，以及成熟制程供應(yīng)商產(chǎn)能擴(kuò)張不及等因素，預(yù)估2026年第二季Consumer DRAM合約價(jià)格仍將持續(xù)季增45%—50%。
TrendForce集邦咨詢表示，2026年3月份Consumer DRAM的漲價(jià)動(dòng)能集中在4Gb以下容量產(chǎn)品，如DDR4 4Gb均價(jià)月增20%以上，漲幅明顯超出高容量產(chǎn)品。目前DDR3與DDR2市場(chǎng)亦開(kāi)始出現(xiàn)轉(zhuǎn)單需求，受限于產(chǎn)能不足，3月份DDR3、DDR2各容量產(chǎn)品均價(jià)出現(xiàn)20%—40%不等的上調(diào)，漲幅更加顯著。
此外，部分海外大廠對(duì)DRAM價(jià)格進(jìn)行調(diào)漲。據(jù)環(huán)球網(wǎng)科技綜合報(bào)道，三星電子將在第二季度供應(yīng)的DRAM價(jià)格較第一季度上漲約30%。此前，三星電子在2026年第一季度已將DRAM的平均價(jià)格提高了一倍，SK海力士、美光等亦對(duì)旗下DRAM產(chǎn)品進(jìn)行漲價(jià)。
本輪DRAM漲勢(shì)主要由全球AI投資的爆發(fā)性增長(zhǎng)所驅(qū)動(dòng)，AI服務(wù)器對(duì)內(nèi)存的消耗量巨大，為滿足高利潤(rùn)的AI芯片需求，存儲(chǔ)廠商紛紛將產(chǎn)能轉(zhuǎn)向HBM和高端DDR5，直接導(dǎo)致通用DRAM供給大幅縮減。
愛(ài)建證券研報(bào)認(rèn)為，看好國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)芯片（886042）產(chǎn)業(yè)鏈將會(huì)迎來(lái)一輪歷史性的發(fā)展機(jī)遇，具體產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)包括，存儲(chǔ)芯片（886042）模組、存儲(chǔ)芯片（886042）封測(cè)、存儲(chǔ)芯片（886042）制造以及上游相關(guān)設(shè)備材料。其中，設(shè)備與材料同時(shí)也是國(guó)產(chǎn)半導(dǎo)體（881121）產(chǎn)業(yè)發(fā)展的“卡脖子”環(huán)節(jié)，建議重點(diǎn)關(guān)注國(guó)產(chǎn)替代相關(guān)投資機(jī)會(huì)。
存儲(chǔ)芯片概念股
一季報(bào)業(yè)績(jī)暴增
4月7日晚間，存儲(chǔ)芯片（886042）概念股香農(nóng)芯創(chuàng)（300475）發(fā)布2026年第一季度業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)11.4億元—14.8億元，同比大幅增長(zhǎng)6714.72%—8747.18%，超過(guò)公司2025年度業(yè)績(jī)快報(bào)全年凈利潤(rùn)。公司表示，在生成式人工智能（885728）（AGI）應(yīng)用需求蓬勃增長(zhǎng)的強(qiáng)勁驅(qū)動(dòng)下，行業(yè)景氣度持續(xù)上行，企業(yè)級(jí)存儲(chǔ)產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)上漲，公司盈利能力持續(xù)改善，利潤(rùn)水平大幅提高。
除香農(nóng)芯創(chuàng)（300475）外，存儲(chǔ)板塊個(gè)股中還有德明利（001309）日前發(fā)布第一季度業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)31.5億元—36.5億元，由上年同期虧損6908.77萬(wàn)元轉(zhuǎn)為巨額盈利。公司表示，公司持續(xù)深耕存儲(chǔ)主業(yè)，圍繞數(shù)據(jù)中心、消費(fèi)電子（881124）、工業(yè)控制等領(lǐng)域推出差異化、定制化存儲(chǔ)解決方案，市場(chǎng)拓展持續(xù)取得突破，產(chǎn)品出貨量加大，推動(dòng)營(yíng)業(yè)收入實(shí)現(xiàn)大幅增長(zhǎng)。
據(jù)證券時(shí)報(bào)·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，A股市場(chǎng)屬于存儲(chǔ)板塊的個(gè)股共有55只，在存儲(chǔ)漲價(jià)的熱潮下，概念股備受機(jī)構(gòu)關(guān)注，24股獲5家及以上機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)，占比超過(guò)總數(shù)的四成。
根據(jù)5家及以上機(jī)構(gòu)一致預(yù)測(cè)，上述24股均有望在2026年、2027年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)持續(xù)增長(zhǎng)，且增幅均值在20%以上。
獲評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)家數(shù)最多的是兆易創(chuàng)新（603986），共有33家機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)，機(jī)構(gòu)一致預(yù)測(cè)該股2026年—2027年凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率分別達(dá)到71.95%、24.08%。
其次是中微公司（688012）、北方華創(chuàng)（002371），均有27家機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)，機(jī)構(gòu)一致預(yù)測(cè)2026年凈利潤(rùn)增長(zhǎng)均在30%以上。
